Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
Analisis Komparatif Harga Saham Pra Dan Pasca Pemilihan Umum Presiden 2024 (Studi Empiris Pada Perusahaan Indeks LQ45 Yang Terdaftar Di Bursa Efek Indonesi.
Muhammad Fadillaha | Muzakirb | a,b.
Jurusan Manajemen.
Fakultas Ekonomi dan Bisnis.
Universitas Teuku Umar.
Indonesia Corresponding author: muzakirwoyla@utu.
A B S T R AC T
This study aims to determine whether there is a difference in the average stock prices before and after the 2024 Presidential Election in companies listed under the LQ45 Index on the Indonesia Stock Exchange.
The study employs an event study approach.
The population comprises 45 companies included in the LQ45 Index, with the entire population used as the research sample through a saturated sampling technique.
The data analysis method applied is the Wilcoxon Signed Ranks Test.
The results provide empirical evidence that there is a significant difference in the average stock prices before and after the 2024 Presidential Election However, there is no significant difference in the average stock prices before and after the official announcement of the election results for companies listed under the LQ45 Index on the Indonesia Stock Exchange.
Keywords: Stock prices, 2024 Presidential Election.
LQ45 Index
ABSTRAK
Penelitian ini bertujuan untuk mengetahui ada tidaknya perbedaan ratarata harga saham pra dan pasca Pemilihan Umum Presiden 2024 pada Perusahaan Indeks LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia.
Penelitian ini menggunakan pendekatan event study.
Populasi yang digunakan adalah perusahaan yang tergabung dalam Indeks LQ45 yang berjumlah 45 perusahaan.
Sampel penelitian sejumlah 45 perusahaan ditentukan dengan teknik Sampling jenuh.
Teknik analisis data yang digunakan adalah Wilcoxon Signed Ranks Test.
Hasil penelitian memberikan bukti empiris bahwa terdapat perbedaan rata-rata yang signifikan antara harga saham pra dan pasca pemungutansuara Pemilihan Umum Presiden 2024.
Namun, tidak terdapat perbedaan rata-rata yang signifikan antara harga saham pra dan pasca penetapan hasil Pemilihan Umum Presiden 2024 pada perusahaan Indeks LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia.
Citation:
Fadillah.
, & Muzakir.
Analisis komparatif harga saham pra dan pasca Pemilihan Umum Presiden 2024 (Studi empiris pada perusahaan indeks LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesi.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen, 9.
, pp.
71Ae81.
Kata kunci:Harga saham.
Pemilihan Umum Presiden 2024.
Perusahaan Indeks LQ45.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
PENDAHULUAN Kemajuan suatu negara dapat didorong oleh pertumbuhan ekonomi yang signifikan.
Dinamika perekonomian sangat bergantung pada modal yang diperlukan untuk memenuhi berbagai kebutuhan pembangunan negara.
Salah satu alternatif untuk mendukung program pembangunan adalah dengan melakukan investasi di pasar modal (Anita et al.
, 2.
Secara umum, aktivitas investasi akan berdampak pada masyarakat lokal maupun regional dengan cara meningkatkan kegiatan ekonomi dan kesempatan kerja, meningkatkan pendapatan nasional, serta meningkatkan tingkat kesejahteraan masyarakat (Rosyid, 2.
Pasar modal merupakan salah satu elemen penting dalam struktur ekonomi suatu negara, yang memiliki dua fungsi utama yaitu sebagai sarana untuk mendanai usaha dan sebagai platform bagi perusahaan untuk mengumpulkan dana dari investor guna pengembangan bisnis dan modal kerja Pasar modal adalah tempat di mana efek yang diterbitkan oleh lembaga atau profesi terkait Secara lebih luas, pasar modal dapat dianggap sebagai tempat di mana pihak-pihak yang memiliki kelebihan dana .
dapat bertemu dengan pihak yang membutuhkan dana .
dengan cara melakukan transaksi jual-beli berbagai jenis sekuritas, salah satunya adalah saham (Sholikah et al.
, 2.
Sehingga, investor dapat menanamkan modalnya sesuai dengan karakteristik profitabilitas dan risiko yang ada pada setiap instrumen investasi (Kusnandar & Bintari.
Saham adalah dokumen yang menunjukkan kepemilikan atas suatu perusahaan dalam bentuk kertas, yang secara jelas mencatat nilai nominal, nama perusahaan, serta hak dan tanggung jawab yang dimiliki oleh masing-masing pemegang saham (Suryaman & Hindriari, 2.
Keunggulan investasi dalam saham umumnya terletak pada potensinya untuk menghasilkan keuntungan atau tingkat pengembalian yang tidak terbatas.
Saham dapat memberikan keuntungan melalui distribusi laba perusahaan kepada pemegang saham, yang dikenal sebagai dividen.
Selain memperoleh pendapatan dari dividen, pemilik saham juga memiliki peluang untuk memperoleh pendapatan dari capital gain, yakni keuntungan yang timbul dari selisih harga jual kembali saham yang lebih tinggi daripada harga belinya (Kurniawan, 2.
Di samping itu, saham juga merupakan alternatif investasi yang menarik dengan peluang keuntungan yang potensial.
Kondisi ini menjadikan saham sebagai salah satu jenis sekuritas investasi yang sangat diminati dan aktif diperdagangkan di pasar modal saat ini.
Sebagai tempat untuk berinvestasi bagi para investor, pasar modal rentan terhadap fenomena yang terjadi dalam suatu negara baik secara mikro maupun makro (Anton & Afloarei Nucu, 2.
Selain itu, peristiwa ekonomi dan non-ekonomi juga berperan dalam memengaruhi valuasi pasar hampir semua perusahaan.
Fenomena ini mencakup informasi yang berpotensi memengaruhi kondisi pasar modal dan dapat mempengaruhi keputusan investor terkait pendanaan di pasar modal (Lestari & Nugroho, 2.
Menurut Tavor & Teitler-Regev .
, pasar modal tidak hanya dipengaruhi oleh faktor ekonomi tetapi juga oleh faktor non-ekonomi, termasuk peristiwa politik seperti Pemilihan Umum.
Peristiwa politik merupakan bagian dari aspek non-ekonomi yang memiliki potensi memengaruhi pasar modal melalui dinamika situasi politik yang secara mendasar berperan dalam kondisi ekonomi suatu negara.
Dampak dari faktor non-ekonomi ini nyata mempengaruhi aktivitas di https://jurnal.
id/jbkan/ Vol.
9 No.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
pasar saham yang berkontribusi pada fluktuasi harga saham dan volume perdagangan (Maharani & Putra, 2.
Pada hakikatnya, politik dan ekonomi saling berkaitan erat, dengan hubungan yang signifikan yang tidak dapat dipisahkan satu sama lain.
Proses pemilihan umum yang menghasilkan pemerintahan memiliki keterkaitan yang kuat dengan kondisi ekonomi suatu negara, karena kebijakan ekonomi merupakan salah satu produk dari pemerintah.
Perubahan dalam kepemimpinan pemerintah dapat mengakibatkan perubahan dalam kebijakan ekonomi negara, yang pada akhirnya mempengaruhi keputusan investasi para investor.
Peristiwa politik memiliki potensi untuk mempengaruhi penilaian investor baik secara positif maupun negatif (Saraswati & Mustanda, 2.
Apabila keadaan politik tidak stabil, maka keadaan ekonomi akan menjadi tidak pasti, yang dapat mengakibatkan berkurangnya minat investor untuk melakukan investasi.
Pemilihan umum adalah peristiwa penting dalam dinamika politik suatu negara, termasuk Indonesia.
Selain mempengaruhi kebijakan politik.
Pemilihan Umum memiliki dampak yang signifikan terhadap berbagai aspek ekonomi, termasuk pasar modal.
Menurut Mayo .
6: .
, perubahan politik di suatu negara mengandung informasi penting yang akan dianalisis dan dipertimbangkan oleh para pelaku pasar.
Informasi memiliki peran yang sangat penting bagi pelaku pasar, karena dapat memberikan gambaran tentang kondisi pasar terkini.
Pada dasarnya, informasi dapat memberikan sinyal positif maupun negatif, yang dapat dilihat melalui reaksi pasar terhadap informasi tersebut (Sari et al.
, 2.
Jika pasar dapat merespons secara cepat dan tepat untuk mencapai harga keseimbangan yang baru yang sepenuhnya mencerminkan informasi yang tersedia, maka pasar dianggap efisien (Suganda, 2.
Untuk mengukur respons pasar terhadap suatu peristiwa, dapat diukur gunakan abnormal return.
Pendekatan yang dapat diterapkan untuk menganalisis respons pasar terhadap informasi yang diumumkan adalah studi peristiwa .
vent stud.
Jika peristiwa tersebut mengandung informasi yang signifikan, pasar akan merespons.
Respons pasar ini dapat diamati melalui perubahan volume perdagangan saham dan abnormal return (Hartono, 2.
Oleh karena itu, untuk menguji teori efficient markets hypothesis (EMH) terhadap suatu peristiwa yang mengandung informasi, indikator yang digunakan untuk menelusuri respons pasar adalah abnormal return.
Indikator ini digunakan untuk melihat apakah terdapat abnormal return yang diperoleh investor akibat dari peristiwa tersebut.
Salah satu peristiwa yang dapat mengandung informasi adalah peristiwa politik.
Peristiwa politik terbaru adalah Pemilihan Umum Presiden tahun 2024.
Pesta demokrasi ini akan menentukan arah masa depan Indonesia di berbagai sektor, termasuk ekonomi.
Oleh karena itu, peristiwa politik semacam ini tentu akan menjadi fokus utama bagi pelaku pasar modal dalam mengidentifikasi peluang dan risiko yang akan dihadapi.
https://jurnal.
id/jbkan/ Vol.
9 No.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
KERANGKA TEORITIS DAN PENGEMBANGAN HIPOTESIS Harga Saham Pra Pemungutan Suara Pilpres 2024 .
hari sebelum peristiw.
Harga Saham Pasca Pemungutan Suara Pilpres 2024 .
hari setelah Harga Saham Pra Penetapan Hasil Pilpres 2024 .
hari sebelum peristiw.
Harga Saham Pasca Penetapan Hasil Pilpres 2024 .
hari setelah Uji Beda Gambar 1.
Kerangka Konseptual Kerangka konseptual pada penelitian adalah dengan membandingkan harga saham pra pemungutan suara dan pra penetapan hasil Pilpres 2024 dengan harga saham pasca pemungutan suara dan pasca penetapan hasil Pilpres 2024.
METODOLOGI PENELITIAN
Penelitian ini menggunakan pendekatan studi peristiwa .
vent stud.
yang dirancang untuk mengetahui variasi harga saham perusahaan-perusahaan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia baik sebelum maupun sesudah Pemilihan Umum Presiden tahun 2024.
Penelitian ini dilakukan dengan menggunakan data sekunder yang berasal dari Bursa Efek Indonesia yang terdiri dari data historis harga penutupan saham harian .
aily closing pric.
, data yang dikumpulkan mencakup periode 7 .
hari sebelum peristiwa dan 7 .
hari setelah peristiwa Pemilihan Umum Presiden 2024.
Populasi dalam penelitian ini berjumlah 45 perusahaan indeks LQ45, pengambilan sampel dilakukan dengan menggunakan teknik Non Probability Sampling yaitu dengan Sampling Jenuh di mana semua elemen dari populasi penelitian akan dipilih sebagai sampel.
Teknik pengumpulan data dilakukan dengan menggunakan pendekatan dokumentasi dengan cara menelusuri dan mencatat data historis perusahaan yang menjadi sampel secara online melalui situs web seperti idx, yahoo finansial dan sumber lainnya.
Metode analisa data menggunakan software excel dan SPSS versi 22.
0 yang nantinya data tersebut akan di uji lebih mendalam terkait dengan konsep dari penelitian ini.
HASIL DAN PEMBAHASAN
Hasil Analisis statistik Deskriptif Analisis statistik deskriptif adalah metode pengujian statistik secara umum yang bertujuan untuk mengamati distribusi data dari variabel yang digunakan dalam penelitian.
https://jurnal.
id/jbkan/ Vol.
9 No.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
Tabel 1.
1 Hasil Perhitungan Statistik Rata-Rata Harga Saham Perusahaan Indeks LQ45 Pra Dan Pasca Pemungutan Suara Pilpres 2024 Pra Pemungutan Suara Pasca Pemungutan Suara Valid N .
Descriptive Statistics Std.
Deviation Sumber: Output Statistik SPSS Berdasarkan tabel diatas, menunjukkan bahwa rata-rata harga saham perusahaan yang tergabung dalam Indeks LQ45 mengalami peningkatan pasca pemungutan suara Pilpres 2024.
Tabel 1.
2 Hasil Perhitungan Statistik Rata-Rata Harga Saham Perusahaan Indeks LQ45 Pra Dan Pasca Penetapan Hasil Pilpres 2024 Descriptive Statistics Pra Penetapan Hasil Pasca Penetapan Hasil Valid N .
Std.
Deviation Sumber: Output Statistik SPSS Berdasarkan tabel diatas, menunjukkan bahwa rata-rata harga saham perusahaan yang tergabung dalam Indeks LQ45 mengalami peningkatan pasca penetapan hasil Pilpres 2024.
Berdasarkan kedua hasil tersebut, dapat disimpulkan bahwa rata-rata harga saham pasca pemungutan suara dan penetapan hasil Pilpres 2024 lebih tinggi dibandingkan dengan rata-rata harga saham pra pemungutan suara dan penetapan hasil Pilpres 2024.
Selain itu, harga saham pra dan pasca penetapan hasil juga lebih tinggi daripada harga saham pra dan pasca pemungutan suara.
Hal ini menunjukkan adanya peningkatan harga saham selama masa transisi dari pemungutan suara hingga penetapan hasil Pilpres 2024.
Uji Normalitas Untuk menentukan uji statistik yang paling tepat pada penelitian ini, maka dilakukan uji normalitas data terlebih dahulu.
Jika data berdistribusi normal, maka uji hipotesis yang akan digunakan adalah paired sample t-test.
Namun, jika data tidak berdistribusi normal, maka akan digunakan uji Wilcoxon signed rank test.
Uji normalitas yang digunakan adalah uji normalitas Shapiro-Wilk, di mana data dikatakan berdistribusi normal jika nilai asymptotic significance > 0,05.
sebaliknya, jika nilai asymptotic significance < 0,05 data dianggap tidak berdistribusi normal.
https://jurnal.
id/jbkan/ Vol.
9 No.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
Tabel 1.
1 Hasil Uji Normalitas Data Harga Saham Pra Dan Pasca Pemungutan Suara Pilpres 2024 Tests of Normality Shapiro-Wilk Statist Sig.
Pra Pemungutan Suara Pasca Pemungutan Suara Lilliefors Significance Correction Sumber: Output Statistik SPSS Berdasarkan tabel di atas, dapat dilihat bahwa nilai signifikansi (Asymptotic Sig.
) untuk harga saham pra dan pasca pemungutan suara Pilpres 2024 berada di bawah 0,05.
Oleh karena itu, data dalam penelitian ini dinyatakan tidak berdistribusi normal, sehingga pengujian hipotesis akan dilakukan menggunakan metode analisis nonparametric test: wilcoxon-paired signed rank test.
Tabel 1.
2 Hasil Uji Normalitas Data Harga Saham Pra Dan Pasca Penetapan Hasil Pilpres 2024 Tests of Normality Shapiro-Wilk Statistic Sig.
Pra Penetapan Hasil Pilpres Pasca Penetapan Hasil Pilpres Lilliefors Significance Correction Sumber: Output Statistik SPSS Berdasarkan tabel di atas, dapat dilihat bahwa nilai signifikansi (Asymptotic Sig.
) untuk harga saham pra dan pasca penetapan hasil Pilpres 2024 berada di bawah 0,05.
Oleh karena itu, data dalam penelitian ini dinyatakan tidak berdistribusi normal, sehingga pengujian hipotesis akan dilakukan menggunakan metode analisis nonparametric test: wilcoxon-paired signed rank test.
Uji Hipotesis Analisis Hasil Pengujian Hipotesis I Tabel 1.
1 Hasil Perhitungan Statistik Wilcoxon Signed Ranks Test Harga Saham Pra dan Pasca Pemungutan Suara Pilpres 2024 Test Statisticsa Pasca Pemungutan Suara - Pra Pemungutan Suara Asymp.
Sig.
-taile.
Wilcoxon Signed Ranks Test Based on negative ranks.
Sumber: Output Statistik SPSS https://jurnal.
id/jbkan/ Vol.
9 No.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
Berdasarkan hasil perhitungan uji statistik pada tabel diatas menunjukkan bahwa nilai signifikansi sebesar 0,028 yang lebih kecil dari 5% atau 0,05 sehingga dapat disimpulkan hipotesis H1, yang menyatakan bahwa terdapat perbedaan yang signifikan antara harga saham pra dan pasca pemungutan suara Pilpres 2024 pada perusahaan Indeks LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia, dapat diterima.
Analisis Hasil Pengujian Hipotesis II Tabel 1.
2 Hasil Perhitungan Statistik Wilcoxon Signed Ranks Test Harga Saham Pra Dan Pasca Penetapan Hasil Pilpres 2024 Test Statisticsa Pasca Penetapan Hasil Pilpres - Pra Penetapan Hasil Pilpres Asymp.
Sig.
-taile.
Wilcoxon Signed Ranks Test Based on negative ranks.
Sumber: Output Statistik SPSS Pembahasan Hasil Perbedaan Rata-Rata Harga Saham Pra Dan Pasca Pemungutan Suara Pilpres 2024 Berdasarkan hasil perhitungan uji statistik yang telah dilakukan, diperoleh nilai signifikansi sebesar 0,028 yang lebih kecil dari 5% atau 0,05.
Oleh karena itu, hipotesis H1, yang menyatakan bahwa terdapat perbedaan signifikan antara harga saham pra dan pasca pemungutan suara Pilpres 2024 pada perusahaan-perusahaan Indeks LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia, dapat diterima.
Penelitian ini menunjukkan bahwa Pemilihan Umum Presiden 2024 berdampak signifikan terhadap pergerakan saham di Bursa Efek Indonesia (BEI).
Tujuh hari pra pemungutan suara.
IHSG melemah hingga 1,2% ke posisi 7.
209,74 pada 13 Februari 2024, akibat dari ketidakpastian politik yang membuat investor bersikap hati-hati.
Namun, sehari pasca pemilu.
IHSG menguat 1,57% ke 322,81 dan terus naik hingga mencapai 7.
365,68 pada sesi berikutnya.
Kenaikan ini dipicu oleh sentimen positif terkait pelaksanaan pemilu yang aman dan berpotensi selesai dalam satu putaran.
Fenomena serupa juga terjadi pada Pilpres 2014, sebagaimana ditemukan oleh Natarsyah .
dalam penelitiannya yang menyimpulkan bahwa pada Pilpres 2014 yang berlangsung lancar, dan terkendali secara statistik terbukti signifikan meningkatkan kinerja IHSG pada Bursa Efek Indonesia.
Hasil ini didukung oleh hasil penelitian yang dilakukan oleh Mentayani et al.
, yang menyatakan bahwa terdapat perbedaan harga saham sebelum dan sesudah Pilpres 2014 pada sektor jasa keuangan yang listing di Bursa Efek Indonesia.
Selain itu, penelitian yang dilakukan oleh Asnan .
, juga menyimpulkan hal yang sama dimana terdapat perbedaan rata-rata yang signifikan antara harga saham pra dan pasca pemungutan suara Pilpres 2014 pada sektor jasa keuangan yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia.
https://jurnal.
id/jbkan/ Vol.
9 No.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
Hasil Perbedaan Rata-Rata Harga Saham Pra Dan Pasca Penetapan Hasil Pilpres 2024 Hasil uji statistik menunjukkan nilai signifikansi 0,352 .
ebih besar dari 0,.
, sehingga hipotesis H2 yang menyatakan terdapat perbedaan signifikan antara harga saham pra dan pasca penetapan hasil Pilpres 2024 pada perusahaan Indeks LQ45 ditolak.
Hal ini karena investor telah mengantisipasi informasi terkait penetapan hasil Pilpres.
Peristiwa politik tidak secara langsung memengaruhi bursa saham, tetapi tetap menjadi informasi penting bagi investor dalam analisis investasi.
Hasil quick count Pilpres 2024 yang menunjukkan keunggulan Prabowo-Gibran dengan 57,7% suara telah diantisipasi oleh pelaku pasar, sehingga penetapan hasil resmi dari KPU tidak memberikan dampak signifikan.
Keunggulan ini menjadi sentimen positif yang mengurangi ketidakpastian, mendorong IHSG naik pasca pemilu yang aman dan berpotensi satu putaran.
Dengan demikian, penetapan hasil Pilpres tidak memengaruhi keputusan investor dalam berinvestasi.
Hasil penelitian ini didukung oleh penelitian yang dilakukan oleh Adityaningrat & Indrianto .
, yang meyatakan tidak terdapat perbedaan yang signifikan Abnormal Return sebelum dan sesudah pengumuman rekapitulasi nasional hasil perhitungan suara pemilu 2019.
dan tidak terdapat perbedaan yang signifikan Trading Volume Activity sebelum dan sesudah pengumuman rekapitulasi nasional hasil perhitungan suara pemilu 2019.
Selain itu, penelitian yang dilakukan oleh Safira & Arsjah .
, menunjukkan bahwa terdapat perbedaan signifikan dalam Abnormal Return sebelum dan sesudah pengumuman presiden dan wakil presiden terpilih oleh KPU tahun 2024.
Sebaliknya.
Trading Volume Activity sebelum dan sesudah pengumuman tersebut tidak terdapat perbedaan, menunjukkan bahwa pengumuman Presiden dan Wakil Presiden tidak memiliki pengaruh yang signifikan terhadap volume perdagangan selama periode yang dibahas.
KESIMPULAN DAN SARAN
Kesimpulan Hasil analisis yang diperoleh dari penggunaan uji Wilcoxon Signed Rank Test pada harga saham perusahaan Indeks LQ45 yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia, baik selama tujuh hari pra dan pasca pemungutan suara, serta tujuh hari pra dan pasca penetapan hasil pemilu 2024, adalah sebagai berikut:
Terdapat perbedaan rata-rata yang signifikan antara harga saham pra dan pasca pemungutan suara Pemilihan Umum Presiden 2024 pada perusahaan Indeks LQ45 yang terdaftar pada Bursa Efek Indonesia.
Tidak terdapat perbedaan rata-rata yang signifikan antara harga saham pra dan pasca penetapan hasil Pemilihan Umum Presiden 2024 pada perusahaan Indeks LQ45 yang terdaftar pada Bursa Efek Indonesia.
Saran Bagi para investor, terutama pemula, penting untuk bersikap hati-hati dalam berinvestasi, terutama pada masa-masa di mana terdapat peristiwa yang berpotensi memengaruhi secara signifikan atau https://jurnal.
id/jbkan/ Vol.
9 No.
Jurnal Bisnis dan Kajian Strategi Manajemen Volume 9 Nomor 1.
April 2025 ISSN : 2614-2147 (Printe.
, 2657-1544 (Onlin.
tidak signifikan terhadap pergerakan aktivitas saham.
Dan sebaiknya juga memperhatikan informasi-informasi yang beredar.
Bagi peneliti di masa mendatang, terdapat banyak hal menarik yang dapat diteliti terkait hubungan antara pergerakan bursa dengan peristiwa politik yang akan terus terjadi di masa-masa yang akan Misalnya, penelitian mengenai peristiwa ini dapat dilakukan dengan menambahkan analisa antar sektor dan sebagainya.
Selain itu, penelitian juga dapat diperluas mencakup peristiwaperistiwa lainnya, seperti peristiwa sosial dan bencana alam.
DAFTAR PUSTAKA